Euro hält Gewinne nahe 1,0530 und blickt auf Dollar und den Nahen Osten

Der Euro behält seine Kaufneigung gegenüber dem US-Dollar unverändert bei.
Europäische Aktien schließen die Sitzung mit einem ordentlichen Zuwachs.
EUR/USD steht vor der unmittelbaren Hürde von 1,0600.
Der USD Index (DXY) erreicht eine anfängliche Unterstützung bei etwa 106,30.
Die Großhandelspreise in Deutschland stiegen im September um 0,2% gegenüber dem Vormonat.
Der NY Empire State Manufacturing Index der USA verschlechtert sich weniger als erwartet.
Der Euro beginnt die neue Handelswoche mit einem positiven Start gegenüber dem US-Dollar und treibt EUR/USD dazu an, seine Erholung von 1,0500 fortzusetzen und am Montag die Region von 1,0550 zurückzuerobern.
Der Greenback, gemessen am USD Index (DXY), zieht sich von den Höchstständen der letzten Woche bei etwa 106,80 stark zurück und spiegelt ein besseres Marktvertrauen in risikoreiche Vermögenswerte wider. Gleichzeitig bleibt die anhaltende Zurückhaltung der Federal Reserve gegenüber einer konservativeren Geldpolitik unverändert.
Investoren erwarten weiterhin, dass die Fed im Laufe des Jahres keine Zinsanpassungen vornehmen wird. Gleichzeitig wird auf dem Finanzmarkt eine mögliche Unterbrechung der EZB-Politikänderungen diskutiert, obwohl die Inflationsniveaus das Ziel der Bank überschreiten und Bedenken hinsichtlich einer zukünftigen wirtschaftlichen Abschwächung oder Stagnation in der Region wachsen.
Auf einer anderen Ebene haben spekulative Gemeinschaften ihre Netto-Long-Positionen in der Woche bis zum 10. Oktober weiter reduziert und erreichen damit den Stand von Ende Oktober 2022. Marktteilnehmer berücksichtigen weiterhin die Möglichkeit, dass der Zinserhöhungszyklus der EZB gegenüber der anhaltenden Ansicht, dass die Fed ihren restriktiven Kurs länger beibehalten könnte als zunächst erwartet, seinen Höhepunkt erreicht haben könnte.
Im Inland stiegen die Großhandelspreise in Deutschland im September um 0,2% im Vergleich zum Vormonat und sanken in den letzten zwölf Monaten um 4,1%, während der Handelsüberschuss in der Eurozone im August auf 6,7 Mrd. € stieg.
In den USA fiel der regionale Herstellungsindex, verfolgt vom NY Empire State Index, auf -4,6 für den aktuellen Monat, weniger als ursprünglich prognostiziert. Später in der Sitzung wird der monatliche Budgetbericht vom September zusammen mit der Rede des Philly Fed Patrick Harker (Wähler, Falke) erwartet.
Tägliche Zusammenfassung der Marktbewegung: Der Euro’s tägliche Erholung schwächt sich vor 1,0550 ab.
Der Euro gewinnt zusätzlichen Schwung gegenüber dem US-Dollar.
US- und deutsche Renditen starten die Woche mit geringen Gewinnen.
Die Märkte erwarten, dass die Fed die Zinsen unverändert lässt.
Anleger erwarten, dass die EZB die Pause in ihrer Zinserhöhungskampagne verlängern wird.
Die geopolitischen Spannungen im Nahen Osten bleiben hoch.
Die People’s Bank of China (PBoC) hält ihren Ein-Jahres-LPR unverändert bei 2,50%.
BoE’s Huw Pill deutet an, dass es weitere Aufgabe gibt, wenn es darum geht, der Inflation entgegenzuwirken.
Eine potenzielle Devisenintervention bleibt bei USD/JPY im Bereich des Möglichen.
Technische Analyse: Der Euro birgt weitere Verluste, sobald 1,0500 geklärt ist.
EUR/USD lässt einen Teil der jüngsten Zweitagestiefs hinter sich und gewinnt am Montag frischen Schwung jenseits von 1,0500.
Wenn der Aufwärtsmomentum weitergeht, besteht die Möglichkeit, dass EUR/USD das Hoch vom 20. September bei 1,0736 erneut testen und möglicherweise die signifikante 200-Tage-Durchschnittslinie (SMA) bei 1,0822 erreichen könnte. Ein Durchbruch über dieses Niveau könnte zu Tests des Hochs vom 30. August bei 1,0945 führen und die psychologische Schwelle von 1,10 erreichen. Weiterführende Durchbrüche über das Hoch vom 10. August bei 1,1064 könnten das Paar möglicherweise in Richtung des Höchststands vom 27. Juli bei 1,1149 und sogar zum Höchststand von 2023 bei 1,1275 vom 18. Juli führen.
Auf der Unterseite besteht die Möglichkeit, dass der Verkaufsdruck wieder aufgenommen wird und eine erneute Testung des Tiefs von 2023 bei 1,0448 vom 3. Oktober und möglicherweise eine Herausforderung des signifikanten psychologischen Levels von 1,0400 erfolgt. Wenn dieser Level durchbrochen wird, könnte dies den Weg für eine erneute Testung der Wochentiefs von 1,0290 (30. November 2022) und 1,0222 (21. November 2022) ebnen.
Solange der EUR/USD unter dem SMA von 200 Tagen bleibt, besteht das Potenzial für anhaltenden Abwärtsdruck.